EPMC空中沙龍丨企業如何與資本市場對接

執行會長孫曉東開篇前言

親愛的項目化管理俱樂部的朋友們,大家晚上好!

非常榮幸能在這美好的4月擔任俱樂部執行會長一職!首先我要感謝道特智庫韓老師,張先生、楊教授、梁老師，感謝為項目化管理作出貢獻的老師們，是你們的踏實前行成就了我們今天依托與道特管理公司而運行良好的俱樂部活動，使得我們這樣一群志同道合的人攜手走在了一起！然后要感謝俱樂部的朋友們我們相隔千里卻親如一家的情感，人不在一起，心在一起的互相惦念！最后感謝在俱樂部會員企業需要幫戰時大家伸出熱情的雙手！因為有了大家我們企業項目化管理俱樂部才能展現生機，喚起我們并肩學習的求學之旅！

深厚的感情奠定的是我們真心的交流,能在這彼此互助積極箴言的情況下擔任本次沙龍的主持人,我的內心非常激動!項目化管理俱樂部沙龍的主旨是在交流學習、互助進步的前提下進行,所以在今天這個寶貴的時間里,我們共同交流一些與企業相關的熱詞和熱點，第一是企業如何打通融資通道、何種企業進行資本市場，第二是投資機構最關注企業哪些發展方面，第三是企業如何撰寫商業計劃書和路演。

何種企業應該進入融資渠道（會長韓連勝）

尊敬的孫會長、秘書處的各位同仁還有我們俱樂部的各位朋友，好久不見！非常想念大家！

首先感謝孫會長給我提供這樣一個機會，讓我和大家分享交流什么樣的企業可以進入資本市場進行融資，說句實在話，這個話題并非是我的專業，所以所有的觀點和看法如果有不正確的地方請大家多多評判！

一、融資渠道單一是當今企業發展三大難題之一

1. 融資渠道單一；

2. 技術投入不足；

3. 管理水平低下。

二、企業融資的本質：不是通過融資而獲取核心競爭力，而是擁有了核心競爭力才可以進入資本市場。

1. 不以結婚為目的的搞對象，就是耍流氓；

2. 不以實體（農工服務）為載體的搞融資，就是設騙局。

三、何種企業應該進入融資渠道：

1. 企業擁有優秀的技術能力；

2. 企業具有良好的管理水平；

3. 企業業務模式日漸成熟，最近一年內財務盈利；

4. 資金成為阻礙企業成長的核心瓶頸；

5. 企業融資后企業發展戰略和管理團隊不發生重大改變。

四、俱樂部發展三大價值傾向

1. 企業融資“眾籌”平臺；

2. 企業技術“眾創”平臺；

3. 企業管理“眾助”平臺。

投資機構關注企業哪些方面（執行會長孫曉東）

感謝韓會長精彩的發言，下面對投資機構關注企業的哪些方面的發展比較關注與大家進行交流：

1. 企業行業的發展性以及項目的可成長性

2. 企業內部的成長能力，主要包括：團隊素質、管理規范程度、股份分配、盈利能力、凈利潤、研發能力、企業的資源價值等。

3. 企業的快速成長性以及行之有效的運營能力

企業項目化管理推動企業發展，在每一個項目開發與擴展時提供清晰的思路，有效的工具，良好的方法，為企業的持續發展提供強而有力的保障！

如何撰寫商業計劃書（執行會長孫曉東）

一、什么是商業計劃書？

商業計劃書，就是大綱、第一印象，如果第一印象不能抓住投資人，那么就失敗了一半；商業計劃書的最終目的是要說服投資人，那么在大綱范圍內，有條不紊的呈現想法就是必須要做的事情，所以當開始寫商業計劃書的時候，心里必須有大綱，希望看官可以一行一行看完，這樣的思維模式對創業很有幫助。

通常商業計劃書包含以下方面：

（一）項目亮點

1. 一句話解釋項目的本質

2. 提煉項目的亮點，總結核心優勢

3. 最直觀的打動投資人，30秒

（二）團隊介紹

1. 創始人介紹，主要工作經歷及業績

2. 核心團隊介紹

3. 所持股份比例

4. 我們的創業故事：緣起、過程、愿景

（三）產品與服務

1. 介紹產品和服務：清晰、精準

2. 我們是做什么的，產品是什么，服務有哪些，目標用戶群是誰，如何運營和營銷等

（四）商業模式

1. 商業模式：我們如何獲得收入

2. 客戶是誰，金主是誰

3. 資金流如何流轉，賬期如何，自身是否在交易環節里

4. 盈利模式如何

（五）市場分析

1. 市場潛力

2. 所在市場定位

3. 市場份額

4. 市場增長率

5. 市場內領先公司情況

（六）競爭分析

1. 主要競爭對手列舉

2. 與對手的對比

3. SWOT分析

（七）運營狀況

1. 業務的經營狀況及相應的數據

2. 增長狀況，發展速度等

3. 市場推廣與營銷手段、效果等

4. 市場客戶及用戶的反饋信息

（八）業務規劃

1. 未來2-3年的業務規劃，包括產品、開發、推廣等關鍵要素，計劃實現的目標等

2. 以時間表的方式表現，并標注里程碑節點

（九）預測及里程碑

1. 未來18個月到3年的財務預測，考慮投入進入的狀況對財務的影響

2. 財務數據增長的核心驅動力

3. 里程碑時間及時間點

（十）融資計劃

1. 期望融資額度

2. 出讓股份比例

3. 融資后使用計劃：按使用范圍劃分資金投放比例

二、PPT制作

1. 提前制作2版PPT，一版路演用，第一次和初期接觸使用，突出重點，并有對自己的一些保護性原則，投資人有意向后再談；另一版可用盡調PPT，有產品演示、實際客戶反饋、詳盡的預算及運營報表、風險評估、審計報告、輔助的合同、知識產權、資質等等。

2. PPT要遵循“10：20：30”的原則：

10頁，簡單摘要，突出重點，抓住優勢

20分鐘，3分鐘吸引，5分鐘打動，10分鐘闡明強化

30號字，精煉文字，多用圖表語言

三、路演前的準備工作

1. 關于商業模式

（1）最好一句話能說清楚

（2）定位真正屬于自己的潛在客戶

（3）明確給誰解決什么問題，帶來什么價值

2. 關于行業背景

（1）國家政策，主流宣導幾乎可以不講

（2）只需講你可以做什么，正在做什么，下一步準備做什么

3. 關于團隊和資源

（1）和現有業務比較相關并關鍵的團隊成員，有多少說多少

（2）明確落實可以調配的資源及程度，不是你的或不確定的可不講

4. 關于融資計劃

（1）說清楚需要多少錢，越細越好

（2）說清楚融來的錢花在哪些地方，越細越好

四、路演現場注意事項

1. 事先對路演聽眾有所了解

2. 路演時最好有CEO主講

3. 路演時切莫念PPT，應面對聽眾而不是面對屏幕

4. 實事求是，不要含糊或者夸大其詞

5. 先展示創業的激情和實實在在的想法/做法，然后再要錢

6. 突出項目優勢，講清楚如何賺錢

7. 化繁為簡，學會用通俗易懂的語言

8. 在所在行業懂得比投資人更多

9. 自信而不自大

10. 保持一顆平常心去面對